Het ijzer smeden als het heet is!

De fles champagne omtrent het euforisch beursjaar 2021 is nog maar net geledigd en er is werk aan de winkel.  Feestelijke schotels zijn namelijk vervangen door het drie gangen menu: stijgende inflatie, mogelijke renteverhogingen en Poetin op zijn best.

Voor sommigen zijn dit schitterende instapmomenten en voor anderen is dit het begin van het einde.

Voldoende reden voor een bijdrage hoe u in vier stappen een correctie analyseert op basis van technische analyse.

1.    Controleer de beursindexen

Amerika

In 2021 steeg de S&P500 beursindex 28,71%, voornamelijk onder impuls van de S&P100 big caps.

Wat is de performance op 21/01/2022 sinds begin dit jaar:

• S&P100 big caps = -7,73% / S&P400 mid caps = -8,71% / S&P600 small caps = -8,52%
• S&P500 = -8,31% en Nasdaq100 = -12,50%

Deze correctie treft dus alle waarden en technologie daalt het felst.

Europa

Wat is de performance sinds 31/12/2021:

• AEX= -4,93%
• Bel20 = -4,3%
• Cac40= -2,06%
• Eurostoxx 600 = -2,74%

Het is opvallend dat Europa beter presteert dan Amerika.

2.    Controle van het beurssentiment

Op figuur 1 ziet u links het beurssentiment op de S&P500 en rechts op de EuroStoxx 600.

De voorbije drie jaar kende Amerika een veel positiever sentiment dan Europa.

Eind december 2021 doet Europa het voor het eerst beter!

Dit is een belangrijke ontwikkeling tussen beide continenten die u de volgende weken best in de gaten houdt!  Om die reden analyseer ik de EuroStoxx 600.

3.    Sectoriële analyse van de EuroStoxx 600

Voor een eenvoudige analyse gebruikt u het 50- en 200-daags gemiddelde.

U telt het aantal aandelen van elke sector dat boven deze twee gemiddelden noteert.

Op die manier vertelt de tabel dat de sector technologie 33 aandelen bevat.

Dat is 5% op een totaal van 597 aandelen.  Van die 33 aandelen noteren:

• Slechts 6 aandelen boven het 50-daags gemiddelde; dat is 18%.
• Slechts 13 aandelen boven het 200-daags gemiddelde; dat is 39%.

Kies voor een hogere slaagkans en zoek de sectoren waarvan minstens 60% van de aandelen boven het 50-en 200-daags gemiddelde noteren.  Ze zijn aangeduid in het groen, deze zijn:

• Energie
• Grondstoffen
• Banken en verzekeringen

4.    Op zoek naar potentiële kandidaten

De sterkste sectoren zijn verzekeringen en banken en daarom zoekt u best naar een aantal aandelen met een deftige omzet uit die sector.  Zo kunt u filteren naar aandelen die maximaal 5% van hun hoogste koers noteren: dat zijn aandelen die goed standhouden!

Ik vind op die manier 13 bedrijven op wereldvlak (zie Figuur 3). Het verzekeringsaandeel Phoenix (Tel Aviv) kreeg in november 2020 het advies ‘trend kopen’ aan 1984 Israëlische sjekel.

Zowel de sector als het aandeel blijven momenteel bestand tegen de huidige correctie.

Beiden zijn daarom een voorbeeld van hoe u potentiële kandidaten vindt en bewaart in uw favorietenlijst.

Maatregelen tijdens beurscorrecties – besluit

• Sluit de posities waarvan de slotkoers onder uw vooropgestelde stop loss valt.
  Dit stop loss niveau werd bij aankoop bepaald en nadien stelselmatig verhoogd.
  U herinnert dat vanuit vorige bijdragen.
• Het sluiten van zwakke posities zorgt voor veiligheid én nieuwe middelen.
• Controleer de voornaamste beursindexen.
• Vergelijk de sectoren.
• Zoek de sterkste aandelen en voeg ze toe aan uw favorietenlijstje.
• Gebruik de cash voor uw favorieten wanneer het beurssentiment weer groen kleurt.

Dankzij bovenstaande planning bent u beter beschermd tegen emoties.

U investeert met deze aanpak enkel binnen een gunstig beursklimaat want dan is uw slaagkans het grootst…