De bomen door het bos zien!

TransStock > Analyse > De bomen door het bos zien!

Het zoeken naar interessante aandelen is in het huidig beursklimaat niet eenvoudig.
Dalende beursindexen, gekke sprongen en zijdelingse koersbewegingen geeft weinig vertrouwen.

Technisch gezien zijn aandelen die een 52-weken-hoogste-koers vormen beloftevol en een goede basis voor uw beleggingsportefeuille.   Met een beursindex die zijn top de eerste week van januari 2022 maakte en zijn bodem in september vindt u met de 52-weken-methode weinig of geen kandidaten.

Voldoende reden om op zoek te gaan naar een alternatief.

 

Sectoranalyse

Vandaag is het eenvoudiger en betrouwbaarder enkel indexen te analyseren. Op die manier bespaart u veel tijd, u belegt in de beste sector en uw portefeuille is beter beschermd.

Hoe gaat u te werk?

In plaats van tal van grafieken te bekijken is voor deze analyse een tabel handiger.
U vergelijkt de prestatie van de sectorindexen tegenover zijn hoofdindex.
U doet dit best over meerdere periodes, dus zowel de korte als de middellange termijn.

Wenst u een aandeel bij aanvang van een nieuwe opwaartse cyclus te kopen, dan heeft een vergelijkingsanalyse op lange termijn weinig zin.

Op bovenstaande tabel ziet u de sectorindexen van Europa tegenover de Eurostoxx 600 beursindex:

  • Deze beursindex -met ticker SXXP- heeft steeds de waarde 100.
  • Een deelsector met 100 betekent dat deze sector procentueel even sterk presteert dan de vergeleken waarde. In dit geval de SXXP.
  • Een deelsector met waarde 106 betekent dat die sector 6% beter presteert dan de SXXP.

U weet niet of de waarden al dan niet stijgen.  U vergelijkt dus enkel de waarden met elkaar.

De voorbije maand presteerden de bank en verzekeringsaandelen het best.
Een belangrijk verschil van 14,33% (109,80 – 95,47) met de technologiesector!

De voorbije 3 maanden behoorden de gebruiksgoederen en financiële diensten tot de betere sectoren en de voorbije 6 maanden schitterden de olie/gas en gebruiksgoederen.

U verfijnt de vergelijkingsanalyse via een maandelijkse prestatieweergave.

Dat ziet u in de volgende tabel:

Sterke aandelen

Verkiest u sterke aandelen dan focust u zich op de bank en verzekeringsaandelen want die presteerden de afgelopen twee maanden bijzonder sterk. Dat wisten we al van de eerste tabel.

 

Stock picking

Vergelijkt u de maandelijkse prestatie van iedere sector, controleer dan eens de sectoren media en retail (detailhandel).
Na een zwakke augustus maand, ziet u een beter resultaat voor september.
Dit betekent een eerste bodemvorming.
Gaat uw voorkeur naar ‘goedkope aandelen’ dan is dit een eerste positieve indicatie.

Met behulp van een grafiek vergelijkt u beide indexen.
Bovenaan ziet u het koersverloop en onderaan de maandelijkse vergelijksanalyse.

De sector retail daalt bijzonder scherp in augustus en gaat zelfs dieper dan in juni.
Tijdens de maand september vermindert de daling terwijl de index de bodem van juni opzoekt.

Dit is dus inderdaad een eerste positieve indicatie en als bodem picker zoekt u vervolgens naar aandelen binnen deze sector.
Zoek de aandelen die het beter doen of minstens gelijk staan met de maand augustus.
Dus net zoals de sector index en u plaatst die aandelen op uw favorietenlijstje.

Vertrekt de index dan koopt u. U plaatst een stop loss onder de bodem van de voorbije maand.
Zakt de index verder door, dan heeft u geen positie en blijft u rustig langs de oever tot de vis bijt.

In oktober herhaalt u uw analyse.

 

Besluit
  • In een moeilijk beursklimaat zijn sectoriële tabellen interessant.
  • U bespaart veel tijd vermits u enkel sectoren analyseert.
  • Maandelijkse tabellen geven een betere trend indicatie.
  • Geef de voorkeur aan sterke sectoren.
  • Naast sterke sectoren helpt deze tabel voor het zoeken naar bodemvorming.
  • Ziet u een positieve indicatie zoek dan de sterkste aandelen binnen uw favoriete sector.
Tip

 TransStock gebruikers klikken op deze link om bovenstaande tabel te creëren of te importeren


Print Friendly, PDF & Email

Paul Gins
Over de auteur

The trend is your friend
2 antwoorden
  1. marc van wassenhove

    Interessante informatie. Ik vraag mij af of het niet beter is te wachten om te investeren tot de curve van het 200 daags gemiddelde van de S&P500 een opwaartse beweging maakt. Ik vermoed dat we tegen dan waardevolle aandelen tegen een prikje zullen kunnen oppikken.

    mvg,
    marc van wassenhove

    1. Paul Gins

      Dank voor uw feedback Marc. Ipv de S&P50 doorheen zijn 200 daags gemiddelde, zou u ook alle waarden van de S&P500 kunnen tellen die doorheen hun 200 daags gemiddelde zijn. Dit is betrouwbaarder vermits de index door een aantal ‘grootte’ waarden gedragen wordt. Zie ook webinar 2 november 2022 in de video galerij. mvg paul

Laat een reactie achter